Uma olhada no dia seguinte nos EUA e nos mercados globais de Mike Dolan.
O outono meteorológico está chegando, o feriado do Dia do Trabalho de segunda-feira está à vista e os mercados mundiais estão de mau humor.
Com exceção do Japão, os rendimentos dos títulos de curto prazo no G7 continuam a subir em uma mistura tóxica de inflação altíssima, expectativas de taxas de juros cada vez mais agressivas e a perspectiva de uma retirada gradual dos bancos centrais como ofertantes de títulos, enquanto tentam desenrolar seus balanços inchados.
A liquidação nos títulos do Tesouro dos EUA não mostra sinais de diminuir, com os mercados inclinando-se fortemente para outro aumento de 75 pontos base da taxa do Federal Reserve este mês, apesar do relatório de empregos do setor privado ADP surpreendentemente suave de quinta-feira para agosto. Os mercados também veem agora uma chance de 80% de um aumento semelhante do Banco Central Europeu na próxima semana.
Os rendimentos de dois anos dos EUA atingiram uma nova alta de 15 anos de 3,52% durante a noite e os rendimentos de 10 anos acima de 3,2% pela primeira vez desde junho – e os rendimentos dos títulos da zona do euro e do Reino Unido também subiram. Com as ações em queda em todo o mundo novamente, os futuros do S&P500 estavam no vermelho antes da abertura de quinta-feira.
O dólar continua em alta, mas o iene japonês e a libra britânica estavam na linha de fogo na quinta-feira.
Com o Banco do Japão determinado a não seguir seus pares do G7 no aperto da política monetária e em meio a enormes diferenças de rendimento de títulos, o iene atingiu uma baixa de 24 anos, pouco menos de 140 por dólar – atraindo alertas sobre a volatilidade excessiva do mercado de câmbio de funcionários do governo.
A libra caiu para seu nível mais baixo em relação ao dólar desde o início da pandemia – após seu pior mês desde logo após o referendo do Brexit em 2016. O Banco da Inglaterra pode ficar atrás de seus pares no aperto para chegar a um meio-termo, mesmo quando vende ativamente títulos do governo de seu portfólio.
Houve alguma pausa na frente de energia na quinta-feira, com os preços do petróleo caindo ainda mais e os preços da energia na Alemanha continuaram sua queda acentuada em relação às máximas do início da semana.
Os ministros das Finanças do G7 discutirão a proposta dos EUA de um teto de preço do petróleo russo quando se reunirem na sexta-feira, disse a Casa Branca.
A Comissão Europeia também está analisando opções para limitar os preços da energia e reduzir a demanda de eletricidade, como parte de suas próximas propostas para combater os custos crescentes da energia.
Fabricantes de chips podem estar em foco novamente após notícias de que o governo dos EUA disse à Nvidia (NVDA.O) para parar de exportar certos chips para a China.
E as tensões geopolíticas entre as superpotências econômicas permaneceram tensas. O chefe de direitos humanos da ONU disse que a detenção de uigures em Xinjiang pode constituir crimes contra a humanidade, provocando uma vigorosa negação de Pequim.
Principais desenvolvimentos que devem fornecer mais direção aos mercados dos EUA ainda nesta quinta-feira:
* Pesquisa de fabricação ISM dos EUA em agosto; pedidos de seguro-desemprego semanais, custos trabalhistas revisados do segundo trimestre e dados de produtividade
* O chefe do Fed de Atlanta, Raphael Bostic, deve falar
* Ganhos corporativos dos EUA:Rendimentos de títulos do G7Dólar vs iene e libra esterlinaExpectativas de inflação do Reino Unido
-Fonte: Reuters